特别是平台的法务从业人员，更应当注意，作为规则的制定者，更应当完成自我合规的规范化、严谨化和专业化，避免未来借款人产生争议不清的问题。比如在合同中约定好纠纷解决方式、担保财产执行方式等

　　随着这几年互联网金融行业的快速发展，网络借款业务己经渗透到各个行业，融资模式也发生了很大的变化，创新产品不断推陈出新，并被企业所接受，虽然与银行信贷形式上有一定的差距，但依然保存了天然的联系，抵押、担保、回购等形式依然延续传统金融的基本形式，供应链金融、产业链金融等创新手段依然需要借鉴商业银行授信审核的要义，而曾经的钢贸危机教训，为网贷行业风险管控积累经验和提高风险管控能力都具有重要的指导意义，根据钢贸危机的成因与特点，笔者在此结合当前互联网金融平台的运营情况作出具体分析。

　　2012年以来，华东地区钢贸企业的资金链突然断裂。据上海高院统计，2013年，上海市法院共受理金融借款合同纠纷案件8216件，同比上升93.27%。金融借款合同纠纷案件标的额猛增到384.86亿元，同比增长208.80%，占全上海市涉银行金融商事纠纷案件收案标的额的92.57%。究其原因，主要是涉钢贸信贷案件激增。另据浦东新区法院发布《金融商事审判白皮书》显示，2011-2013年度，浦东新区法院共受理银行金融借款案3771件，受案总标额达230亿元。由于目前我国还处于经济转型期，地产、钢材、煤炭等周期性行业产品价格大幅下跌，新型产业还处于起步阶段，新型经济发展动力尚不足，这就导致了实体经济下滑严重，许多债务人资金断裂，履约情况恶化，最终大量纠纷集中爆发，金融借款案件受理量随之急剧增长。

　　危机回顾

　　简单来介绍下，钢材贸易行业一直都属于资金密集型行业，就目前行业的交易模式来看，大部分钢贸企业先要对上游钢厂全额预付货款，再给下游客户赊销，还需要承担钢材运输途中的资金占用费，交易期间的资金需求量巨大。一般来说做一单钢材生意至少需要二、三倍的资金支持，才能保证整个资金链条和货物流转环节的正常运作，因此必须大规模融资，包括经常性的采取贸易融资来弥补资金流缺口，这样一个巨大的供应链融资体系就这样逐渐形成。

　　在2010年之前整个行业经历了一个快速扩张期，钢材销售利润十分可观。特别是2008年金融危机以后，国家为刺激经济，拉动内需，扩大消费，大规模投资基础设施建设，整个钢贸行业景气度很高，整个市场的融资规模不断放大。但2010年以后，我国宏观经济整体下行，实体经济复苏乏力，加上国家又采取了调控房地产、抑制通货膨胀等一系列政策，导致钢材需求低迷，钢材行业形成了严重的产能过剩，去库存压力大增。据统计钢材价格在2011年4月开始出现大幅下跌，大部分钢贸企业净利润仅为0.04%。由于根本无法偿还高息融资所欠下的债务，很多钢贸企业陷入违约的境地。

　　行业整体低迷还并不是造成这一危机的主要原因。最初钢贸融资模式主要是为解决中小企业融资难提供了的一种有利手段和创新方式，但最终成为不法钢贸企业的套利工具，甚至出现了商会、担保公司、钢贸企业、市场等多方面整体合谋进行贷款欺诈。据媒体事后报道，相当部分的贷款资金被用来投资了商业地产、购买矿产，或者转移至海外，更有甚者充当了PE、VC的角色投资起了更加高风险的行业。这才是整场危机的最终推手，随着行业整体泡沫不断放大，融资杠杆不断推高，最终导致了行业资金链、信用链断裂，过去风光无限的钢材“冒险家”们最终成为众矢之的。

　　投资过旺

　　在2008年4万亿的刺激之下，各行各业都掀起了一股投资热潮，基础设施建设不断上马，大量资金投向了相关领域，同时过去已经或者接近产能过剩行业的非但没有很好地解决产能过剩问题，同时加大了过剩力